很多人想买基金的时候，都会纠结一个事儿：手里的钱到底该留多少能随时用，剩下的再拿去买基金？其实这就是在琢磨付现率多少合适买基金的问题。可能有人听 “付现率” 这词儿有点懵，其实说白了，付现率就是你手里能立马拿出来用的钱，占你所有可支配资金的比例。比如你银行卡里有 10 万块，其中 5 万是能随时取出来应急、日常花的，那付现率就是 50%。咱们买基金之前算这个，就是为了别把钱都投进去，万一遇到急事拿不出钱，最后只能亏本把基金卖了，那就不划算了。
先说说为啥买基金必须考虑付现率。我身边就有朋友犯过这错，之前行情好的时候，他觉得基金能赚不少，就把手里 8 万存款全买了基金，付现率几乎是 0。结果没过俩月，家里老人突然要住院，急需用钱，他没办法只能把基金卖了。那时候刚好市场有点回调，不仅没赚到钱，还亏了几千块本金，最后还得跟亲戚借钱凑医药费，别提多糟心了。这就是没算好付现率的后果 —— 光顾着想着赚钱，没留够应急的钱，遇到事儿就手忙脚乱。所以不管你多看好一只基金，都得先把付现率琢磨明白，保证手里有能随时用的钱，再谈投资的事儿。
那到底付现率多少合适买基金呢？这真没有一个固定的数，得看你自己的情况。先说说刚工作没几年的年轻人，比如刚毕业一两年，每月工资除了房租、吃饭，还能攒下点钱，家里也不用你操心太多。这种情况下，付现率不用太高，一般 20%-30% 就差不多了。比如你手里有 5 万存款，留 1 万 - 1.5 万当应急钱，剩下的 3.5 万 - 4 万拿去买基金就行。为啥？因为年轻人收入稳定，而且后面还能继续攒钱，就算应急钱花了点，很快也能补回来，风险承受能力相对强一些。但也别把付现率压太低，比如低于 10%，万一失业了或者需要换工作，没收入的时候还得靠应急钱过日子，总不能天天跟家里要吧。
再说说有家庭的人，比如上有老下有小，还背着房贷、车贷的。这种情况付现率就得往高了算，一般得 50% 左右才稳妥。就拿我邻居来说，他夫妻俩每月收入加起来 2 万，存款有 20 万，还有房贷每个月要还 6000，孩子上学每月也得花 2000。他们要是想买基金，至少得留 10 万当应急钱，剩下的 10 万再拿去买。为啥要留这么多？因为家里老人可能会有健康问题，孩子也可能有突发的开销，比如报兴趣班、生病住院，加上房贷不能断，这些都得靠手里的现金撑着。要是付现率太低，比如只留 5 万，万一遇到俩事儿凑到一块儿，钱肯定不够用，到时候卖基金要是亏了，损失就大了。而且有家庭的人，收入虽然可能比年轻人高，但开销也大，很难像年轻人那样快速补回应急钱，所以付现率必须留足。
还有快退休的人，付现率就得更高了，一般 60%-70% 比较合适。比如退休前手里有 30 万存款，至少得留 18 万 - 21 万当现金或者能随时取出来的理财，剩下的 9 万 - 12 万再买基金。退休后收入就靠养老金了，不像上班的时候能每月赚钱，而且年纪大了，身体方面的开销可能会增加，万一需要长期护理或者买些保健品，都得用钱。这时候要是付现率低，把太多钱投进基金，遇到市场不好的时候，想用钱只能割肉，本来退休生活应该安稳，结果因为基金的事儿闹心，多不值得。所以快退休的朋友，买基金之前一定要把付现率算得宽松点，保证手里的现金能应对各种可能的开销，投资只是为了让闲钱稍微增值，别把养老钱都搭进去。
可能有人会问，那我怎么算自己的付现率呢？其实挺简单的，先把你所有能随时用的钱拢一拢，比如银行卡里的活期存款、余额宝这类当天就能取出来的理财，这些算 “可随时支配现金”；再把你最近 3-6 个月必须花的钱算一下，比如房租、房贷、水电费、吃饭钱、老人孩子的固定开销，这些加起来就是 “必要应急资金”。一般来说，“必要应急资金” 就是你付现率里该留的钱，用 “必要应急资金” 除以你的 “总可支配资金”（就是可随时支配现金加上你打算用来买基金的钱），得到的就是付现率。比如你总可支配资金是 15 万，必要应急资金是 6 万，那付现率就是 40%，剩下的 9 万就可以拿去买基金。这样算下来，既不会因为留太多现金让钱贬值，也不会因为留太少现金遇到急事慌神。
还有个误区得提醒大家，别觉得付现率越低越好，能多买基金多赚钱。之前有个同事，听人说某只基金涨得好，就把付现率压到 10%，手里 10 万只留 1 万应急，9 万都买了基金。结果没过多久，他要换工作，中间有三个月没收入，1 万应急钱很快就花完了，只能跟朋友借钱。那时候基金刚好在跌，他也不敢卖，只能看着账户亏损，还得愁着下个月的房租。也别觉得付现率越高越好，比如有人把所有钱都放活期，付现率 100%，虽然安全，但利息低得可怜，赶上通胀，钱其实是在慢慢贬值的。所以付现率多少合适买基金，关键是找到一个平衡点，既能保证生活不受影响，又能让闲钱发挥作用。
就算市场行情特别好，大家也别轻易降低付现率。行情好的时候，赚钱的机会确实多，但谁也说不准行情什么时候会变，万一高位入场，又没留够应急钱，后面遇到回调，只能被迫止损，之前赚的可能都得吐回去。反过来，行情不好的时候，也不用把付现率提得太高，要是手里有闲钱，而且短期内用不上，合理配置一些基金，等行情回暖，说不定还能获得不错的收益。总之，付现率不是一成不变的，大家可以根据自己的收入变化、家庭情况调整，比如涨工资了，应急钱可以多留一点，付现率适当提高；孩子长大了，开销少了，付现率也可以稍微降低一些。但不管怎么调，核心都是先保证自己的生活安稳，再去考虑基金投资的事儿，这样才能在投资路上走得更稳。