如今不少人一提到理财，首先想到的就是“钱生钱”，看着别人买基金赚了钱、买股票翻了倍，就忍不住想跟风入场。可实际上，理财从来都不是稳赚不赔的买卖，收益背后藏着不少看不见的风险。很多人之所以在理财中栽了跟头，不是运气不好，而是从一开始就没弄明白理财有哪些方面风险，盲目跟风最终只能吃大亏。想要通过理财让财富稳步增长，先摸清这些潜在的风险点，比着急买产品重要得多。
最常见也最容易让人“中招”的，当属市场风险。简单来说，就是市场行情的波动会直接影响你手里理财产品的价值。就像大家熟悉的股票和股票型基金，股市涨的时候，账户里的金额每天都在涨，让人心里美滋滋；可一旦股市大跌，可能几天之内就会亏掉之前好几个月的收益。去年就有不少新手投资者，看到前几年基金市场行情好，一股脑把积蓄投进去，结果遇到市场调整，短短一个月就亏损了20%以上。除了股市，债券市场也有市场风险，比如央行调整利率，债券价格就会跟着波动，利率上升时，之前买的老债券就可能贬值。就连黄金这种大家眼中的“避险资产”，也会受到国际局势、美元走势等因素影响，价格时高时低，不是买了就一定能保值。
信用风险也常常被大家忽略，尤其是在选择一些看似“高收益”的理财产品时，这种风险更容易爆发。信用风险说白了，就是发行理财产品的机构或者对手方，没能力按时兑现承诺的本金和收益。比如之前很火的P2P理财，不少平台打着“年化收益15%以上”的旗号吸引投资者，可实际上很多借款方信用资质差，根本没办法按时还款，平台又没有足够的风险把控能力，最后只能暴雷，投资者的钱血本无归。就算是银行发行的理财产品，也不是完全没有信用风险，一些中小银行如果经营不善，发行的理财产品也可能出现兑付困难的情况。还有企业债券，如果发行企业遇到经营危机、濒临破产，投资者手里的债券也可能变成一张“废纸”，连本金都拿不回来。
流动性风险更是很多人在急用钱时才会意识到的“坑”。所谓流动性风险，就是你手里的理财产品不能及时变现，或者变现时要承受很大的损失。比如很多人会买定期理财产品，期限从3个月到3年不等，虽然收益比活期存款高，但在锁定期内根本不能提前赎回。要是突然遇到家人住院、买房付首付等紧急情况，急着用钱却取不出来，只能眼睁睁看着着急，甚至可能因为凑不到钱而耽误事。还有一些封闭式基金，在封闭期内也不能自由赎回，就算市场行情不好，也只能硬扛着。就算是一些可以随时赎回的理财产品，在市场出现极端情况时也可能面临流动性危机，比如某只基金突然遭遇大规模赎回，基金经理为了兑现，只能低价抛售手里的资产，导致基金净值大跌，投资者此时赎回不仅会亏很多，还可能要排队等待，不能及时拿到钱。
操作风险则更多和投资者自身的行为有关，很多亏损其实都是“自己坑自己”。比如不少新手投资者根本没有理财知识，看到别人说哪只股票、哪只基金好，就盲目跟风买入，连产品的投资方向、风险等级都搞不清楚。就像前两年新能源板块火爆，很多人不管不顾就买了新能源主题基金，可随着行业调整，不少基金净值大幅下跌，这些投资者又慌了神，赶紧割肉卖出，一来一回亏了不少钱。还有的投资者喜欢频繁操作，今天买这只股票，明天卖那只基金，不仅要支付高额的手续费，还因为把握不好市场节奏，总是在高点买入、低点卖出，硬生生把小亏变成了大亏。另外，还有人因为粗心大意犯低级错误，比如误把高风险的杠杆产品当成普通基金买入，或者记错理财产品的赎回时间、规则，最后导致亏损，这些都属于操作风险。
政策风险也不能忽视，国家的政策调整往往会直接影响理财市场的走向。比如近年来国家对房地产行业的调控不断收紧，那些和房地产相关的理财产品，像房地产信托、房地产基金等，就受到了很大冲击，不少产品收益下跌，甚至出现兑付问题。还有互联网金融行业，从最初的野蛮生长到后来的严格监管，很多不合规的平台被清退，相关的理财产品也随之消失，投资者的资金安全受到严重威胁。另外，税收政策的调整也会影响理财收益，比如之前一些理财产品享受税收优惠，后来政策取消，实际收益就会大打折扣。就算是银行存款，也可能因为利率政策调整而受到影响，比如央行降息，之前存的高利率定期存款虽然不受影响，但新存的存款收益就会下降。
其实理财有哪些方面风险，远远不止以上这几种，不同的理财产品还会有各自独特的风险，比如外汇理财会面临汇率风险，大宗商品理财会面临价格波动风险等。而且这些风险往往不是单独存在的，很可能相互叠加，让亏损变得更严重。比如市场风险爆发时，可能会引发信用风险和流动性风险，多家机构出现兑付困难，投资者集中赎回，形成恶性循环。所以说，理财不是一场靠运气的“赌局”，而是需要理性分析和谨慎决策的过程。在入场之前，先搞清楚不同理财产品的风险点，结合自己的资金情况、风险承受能力和理财目标选择产品，才是守护本金、获取收益的正确方式。
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